L’asset allocation strategica

Mediante il processo di Asset Allocation Strategica si definiscono le percentuali delle varie asset class (differenti tipologie di attività finanziarie) che compongono il patrimonio al fine di allocare in modo ottimale le risorse finanziarie per ottenere il rischio-rendimento atteso. L’Asset Allocation Strategica viene ricalcolata annualmente ed ogni qualvolta si presentino delle condizioni eccezionali sui mercati. Il principale pilastro su cui poggia è quello della diversificazione che grazie ai Sub Funds può essere facilmente perseguibile dai comparti dei fondi pensione.

Di seguito si riportano le percentuali di allocazione attualmente in essere.

Sezione a Contribuzione

Asset class Comparto
3 anni
Comparto
10 anni
Comparto
15 anni
Comparto
ex CR Trieste
Investimenti Breve Termine 2,0% 1,0% 0,0% 1,0%
Stato Mondo ed Inflazione 36,0% 24,0% 4,0% 36,0%
Corporate IG 13,0% 8,0% 5,0% 18,0%
Corporate HY + EM 5,0% 4,0% 5,0% 10,0%
Azionario 15,0% 28,0% 45,0% 20,0%
Liquid Alternatives 3,0% 5,0% 3,0% 7,0%
Thematic Investments
2,0% 7,0% 15,0% 5,0%
Alternativo 3,0% 5,0% 8,0% 0,0%
Private Debt 4,0% 5,0% 4,0% 0,0%
Immobiliare
17,0% 13,0% 11,0% 3,0%

Sezione a Capitalizzazione Collettiva o a Prestazione Definita

Asset class
Comparto Unico Parte D (ex BdR)
Investimenti Breve Termine 2,0% 2,0%
Stato Mondo ed Inflazione 30,0% 22,0%
Corporate IG 6,0% 6,0%
Corporate HY e Emerging Market 6,0% 4,0%
Azionario 20,0% 8,0%
Liquid Alternatives 6,0% 2,0%
Thematic Investments 5,0% 0,0%
Alternativo 0,0% 3,5%
Private Debt 5,0% 2,5%
Immobiliare 20,0% 50,0%